Аналитические обзоры Форекс: 18.01.2023

18.01.2023 07:23

Анализ EUR/USD. 18 января. Евро еще не исчерпал потенциал своего роста

Волновая разметка 4-часового графика для инструмента Евро/Доллар по-прежнему выглядит вполне убедительно и по-прежнему усложняется, а весь повышательный участок тренда продолжает оставаться достаточно сложным. Он принял ярко выраженный коррекционный (хотя его протяженность больше подходит для импульсного участка) и сильно протяженный вид. Мы получили сложную коррекционную структуру волн a-b-c-d-e, в которой волна e имеет гораздо более сложный вид, чем первые четыре волны. Если текущая волновая разметка верна, то построение этой структуры может близиться к своему завершению, так как пик волны e намного превышает пик волны с. В этом случае нас ожидает построение минимум трех волн вниз, поэтому я по-прежнему готовлюсь к снижению инструмента. На первых двух неделях года спрос на евровалюту вновь рос, а инструмент за этот период времени сумел лишь немного отойти вниз от ранее достигнутых пиков. Новая попытка прорыва отметки 1,0721, что соответствует 127,2% по Фибоначчи, оказалась удачной, и теперь волна e может принять еще более протяженный вид. К сожалению, построение коррекционного участка тренда опять откладывается.

Дивергенция ставок может поддерживать евро до заседания ЕЦБ

Инструмент Евро/Доллар во вторник снизился на 30 базовых пунктов. Такие ценовые изменения практически не оказывают влияния на текущую волновую разметку, так как они слишком слабы. В то же время я не могу сопоставить новостной фон с текущими движениями инструмента, так как сами движения носят больше горизонтальный характер, а новостной фон практически отсутствует. Вчера только отчет по немецкой инфляции мог быть интересен участникам рынка. Однако вторая оценка ничем не отличалась от первой, и рынок понимал, какого значения ему следует ожидать. Снижение европейской валюты во второй половине дня можно засчитать, как реакцию на утренний отчет по инфляции в Германии, но чем тогда объяснить утреннее повышение инструмента? Я считаю, что движения евро сейчас не стоит пытаться увязать с новостным фоном. Рынок отталкивается от других факторов.

На мой взгляд, рынок уже четко для себя решил, что спрос на валюту ЕС нужно повышать, так как ЕЦБ с вероятностью 90% повысит ставку на 50 базисных пунктов в феврале, а ФРС – на 25. Таким образом, впервые за долгое время разрыв между ставками ЕЦБ и ФРС будет сокращаться, а не увеличиваться. Этот фактор и может поддерживать высокий спрос на валюту ЕС. Если это действительно так, то сейчас мы уже наблюдаем реакцию на повышение ставки ЕЦБ через две недели. Когда же наступит день заседания европейского регулятора, этот фактор может быть уже отыгран и мы увидим снижение инструмента. Это снижение может совпасть с завершением волны e, которая уже приняла слишком протяженный вид. Если мое предположение верно, то сейчас строится волна 5 в e. Значит в любой момент повышение может оборваться.

Общие выводы

Исходя из проведенного анализа, я делаю вывод, что построение восходящего участка тренда близится к своему завершению. Таким образом, сейчас можно рассматривать продажи с целями, расположенными около расчетной отметки 0,9994, что соответствует 323,6% по Фибоначчи, по сигналам MACD «вниз». Существует вероятность усложнения повышательного участка тренда и принятия им еще более протяженного вида, и вероятность этого сценария остается достаточно высокой. Неудачная попытка прорыва уровня 1,0950 укажет на готовность рынка завершить волну e.

На старшем волновом масштабе волновая разметка нисходящего участка тренда заметно усложняется и удлиняется. Мы увидели пять волн вверх, которые, вероятнее всего, являются структурой a-b-c-d-e. Построение понижательного участка тренда может начаться после завершения построения этого участка.